2017期貨從業資格證考點整理：外匯的概念

導語：“匯率”亦稱“外匯行市”或“匯價”，是一國貨幣兑換另一國貨幣的比率，是以一種貨幣表示另一種貨幣的價格。大家跟着本站小編一起來看看相關的考試內容吧。

　　【考點一】外匯的概念

外匯是國際匯兑的簡稱。外匯的概念有動態和靜態之分。動態意義上的外匯，是指把一國貨幣兑換為另一國貨幣以清償國際間債務的金融活動。靜態意義上的外匯又有廣義和狹義之分，廣義的靜態外匯是指一切以外幣表示的資產，而狹義的靜態外匯是指以外幣表示的可以用於國際結算的支付手段和資產，這也是人們通常意義上所稱的外匯。

　　【考點二】匯率的標價

　　一、直接標價法

直接標價法是指以本幣表示外幣的價格，即以一定單位的外國貨幣作為標準，折算為一定數額本國貨幣的標價方法。

　　二、間接標價法

間接標價法是以外幣表示本幣的價格，即以一定單位的本國貨幣作為標準，折算為一定數額外國貨幣的標價方法。

　　三、美元標價法

美元標價法即以若干數量非美元貨幣來表示一定單位美元的價值的標價方法，美元與非美元貨幣的匯率作為基礎，其他貨幣兩兩間的匯率則通過套算而得。

　　【考點三】匯率的種類

　　一、官方匯率和市場匯率

按照對外匯管理的形式和程度，匯率可以分為官方匯率和市場匯率。

官方匯率是指一個國家的政府或貨幣管理當局(如中央銀行、財政部或經指定的外匯專業銀行)所規定的匯率，往往又稱為法定匯率。

市場匯率是指在外匯市場自由買賣的基礎上形成的匯率。在外匯管制較鬆的國家，官方匯率往往只是形式，有行無市，實際外匯交易按市場匯率進行。

　　二、基本匯率和套算匯率

按照匯率的制定是否通過第三國貨幣，匯率可分為基本匯率和套算匯率。

基本匯率是根據一國貨幣與某個關鍵貨幣的實際價值對比而制定的匯率。

套算匯率又稱為交叉匯率，是指根據本國貨幣對關鍵貨幣的基本匯率和關鍵貨幣對其他國家貨幣的匯率套算得到的`本國貨幣對其他國家貨幣的匯率。

　　三、即期匯率和遠期匯率

按外匯交易的交割時間，匯率可分為即期匯率和遠期匯率。

即期匯率又稱為現匯匯率，是指外匯買賣雙方成交後，當日或兩個營業日之內交割款項時所使用的匯率。通常所説的匯率和媒體上所公佈的匯率，如無特別説明，一般是指即期匯率。即期匯率包括三種形式：第一種是電匯匯率，它是銀行用電信方式通知國外付款的外匯價格，在銀行外匯交易中均以電匯匯率作為交易的價格;第二種是信匯匯率，它是銀行通過信函郵寄方式通知國外付款的外匯價格;第三種是票匯匯率，它是指銀行在兑換各種外匯匯票、支票和其他各種票據時所採用的匯率。

遠期匯率的標價方法有兩種：一種是將遠期匯率的數字直接標出;另一種是隻標明遠期匯率與即期匯率的差額。差額又有三種表示方法：升水、貼水和平價。其中，升水表示遠期匯率高於即期匯率，貼水錶示相反，平價則表示遠期匯率與即期匯率相等。

　　四、固定匯率和浮動匯率

固定匯率是由一國政府制定公佈的匯率。

浮動匯率是由外匯市場供求情況決定的匯率。根據是否有政府的干預，浮動匯率可分為自由浮動和管理浮動。