個人理財策劃書

敬呈：劉先生、張太太

理財經理：XX

聯繫方式：1345XXXXX0

機構：陽光價值理財中心

電子郵箱：

制定日期：2010年2月12日

聲明：陽光價值理財經理將本着誠信、專業、嚴謹和保密的原則根據您的風險承受能力、財務狀況以及金融市場環境為客户提供投資理財建議，本規劃所提供的投資建議僅供您參考，由此引起的投資收益的不確定性招商銀行不承擔責任。根據市場的變化情況，理財中心也將及時調整投資策略。

尊敬的劉先生：

您好!

非常榮幸能有機會和您一起合作，對您的財務目標進行探討。

這份理財計劃是採用您向我行提供的數據進行編制的，重點是幫助您實現您的財務目標。人到中年，隨着子女誕生、購置房產等一系列支出，家庭可支配所得下降，經濟壓力逐步增大，在未來的一段時間內您的家庭需要不斷增加財富以實現養育子女規劃和退休養老規劃等人生目標。目前，您對您家庭投資組合的設想已經具備了初步的風險與投資意識，相信通過我們為您提供的家庭財務安排，您將擁有更高質量、更有保障、更具回報的生活。

根據您所提供的信息和要求，我們將您的理財目標歸結為：

◇ 希望在三年內達到資金目標27萬，還清住房貸款;

◇ 4年後女兒上大學，合理規劃，準備孩子上大學的費用

◇ 希望能進行有效的金錢管理和為實現目標(包括贍養父母、退休計劃等)進行投資

我們對您的資產結構、現金流狀況進行了分析，從保險保障、資產配置、投資組合等方面考慮，提出了一些建議，並制定了以下理財方案，供您參考。

因書面素材信息有限，在未與客户進行會談交流的情況下，為了加強案例的現實性，特對相關信息參照一般情況進行假設設計，予以補充。

一 〔方案摘要〕

1、家庭成員基本資料：

家庭成員年齡工作單位工作性質月收入獎金保險

劉先生4444著著名外資公司高高級管理人員員1. 12000300002. 社保(養老醫療)

張張太太42政府機關公務員3. 3000100001010萬重大疾病病和醫療保險險

4. 女兒16 16重點中學九年級學生5. 6.

父 父母親7. 8. 9. 沒有收入來源10.

2、家庭每月開支如下：

女兒的家庭教師輔導費用：500元，每月給父母贍養費1000元。其他家庭每月生活開支2000元左右。每月還房貸1500元，每月支付汽車維護費用1000元。

張太太每年支付保費940元，享受10萬元保額的重大疾病和30萬元的意外傷害險。

3、家庭財務狀況：

已購買無貸款住房一套，價值25萬;按揭購買住房一套，首付15萬;家用汽車一輛，價值14萬。

銀行存款50萬，多為定期儲蓄;開放式基金10萬

二、客户需求分析

1、 當前財務狀況和現金流分析

家庭資產負債表：

資產負債

現金及活期存款1萬元房屋貸款餘額27萬元

定期存款30萬元其他

股票及股票基金10萬元

自用房地產35萬元

自有車產14萬元

資產總計90萬元負債合計27萬元

家庭月度收支表：

收入支出

劉先生收入12000元教育費500元

張太太收入3000元贍養費1000元

房屋貸款支出1500元

日常生活支持2000元

汽車維護費用1000元

收入合計15000元支出合計6000元

家庭年度收支表

收入支出

劉先生年終獎30000元保險費940元

張太太年終獎10000元

收入合計40000元支出合計940元

根據以上數據，我們對您的財務狀況進行分析：

1. 按照目前的生活標準，您目前的月收入為15000，月支出6000，每月可節餘9000元，年盈餘39060元，年度合計淨收益9000*12+39060=147060元。每月支出中房屋貸款支出1500元，負債收入比率1500/15000=0.1〈 0.33。在安全的範圍之內。

2. 家庭支出構成中，日常支出和其他支出佔月總收入6000/14000=42%，家庭控制開支的能力較強。

3. 家庭儲蓄率=(9000*12+39060)/(15000*12+40000)=62.8%，儲蓄率明顯偏高，屬於高收入高儲蓄的家庭，理財策劃中提高儲蓄收益率是關鍵。

4. 償付比率=63/90=70%，高於50%的安全水平。即使在經濟不景氣的時候，家庭也有能力償還所有債務。

5. 家庭的現金及活期存款與月支出的比例是10000/6000=1.67，低於合理水平。

6. 家庭的投資資產(股票型基金)與淨資產的比例是15.8%，低於50%的合理水平。

7. 保險狀況

按照目前家庭的生活狀況，您家庭的保障計劃比較缺乏，您只有單位繳納的社會保險和醫療保險，太太額外有一份10萬元的重大疾病險和30萬的重大意外險。家庭保障額度明顯不足，應該在理財策劃中新增加您本人的壽險和意外險額度，劉母養老保險以及女兒的保險。

2、目標需求計算

1、計劃在3年內還清住房貸款。

當前加息預示着中國已經進入了升息週期，利率市場化改革邁出實質性一步。國家對貨幣宏觀調控的主要手段包括諸如公開市場操作、提高存款準備金等等，而提高利率已屬於“猛藥”的策略，張先生您的擔憂不無道理，確實對於普通家庭而言，增加儲蓄的比例、減少借貸，肯定是“小心沒大錯”的選擇，但是每個人的財務狀況都有所不同。就您的情況來講，由於您和您太太家庭的償付比率75%，遠高於安全水平，在合理範圍之內，在負利率時代，精明的人會將手中的貨幣投入到收益較高的項目中去。因此建議您不必急着還清貸款，如果確實想減少利息支出，最好還是選擇縮短還款期限的方法，這樣你節約下來的利息更多。道理很簡單，你貸款年限越長，支付的利息就越多。

2、子女教育規劃

您的女兒明年開始上高中，上一所國內知名大學，每年的學費支出10000元左右，加上生活費1500元，月支出方面變為7000元，年支出變為10940元。

3、退休養老規劃

老有所養，安排退休後的各類保障，這是步入中年後客户理財規劃應重點考慮的理財目標之一。按照目前的社會醫療保障體制，單單依靠社會醫療保障遠遠不夠，還必須通過商業醫療保險來增加保障。此外，養老費用的準備是客户最主要的理財目標。按目前的社會保障制度，夫婦倆退休後拿到的社會退休金一共大約是1800元。要使退休後的生活水平和退休前保持基本一致，考慮到中國正處於經濟發展時期，人均收入水平將不斷上漲，(生活水平的高低是一個相對的.結果)假定16年後張生60歲時退休，太太13年後55歲退休，人均收入水平上漲了10%，同時假定未來幾年通脹率為4%，現在客户每月支出為6000元，退休後的生活維持在原有水平，則客户退休後每月的日常總開支是6000×(1+4%)14×(1+10%)=11429元，每月的資金缺口是9629元，年度缺口為115548元。假設目前的人均壽命80歲，則需要準備115548*20年=2310960元的費用。

三、具體方案建議

(一 )家庭金融資產

1. 家庭應急資金，建議您預留相當於3-6倍的月日常生活開支的家庭應急基金即36000元活期存款，或購買貨幣式基金，即保證了資金的流動性又可獲取較高的收益性。

2. 由於父母均年事已高，且本身沒有任何養老保險，建議將原有定期存款中的5萬元轉換為6個月自動轉存的定期存款，以備不時之需。

3. 基金是一種長期的投資方式，建議張先生將現有的10萬元股票型基金持有觀望，並將定期存款中的15萬元，通過購買開放式基金的方式間接的參與股票、債券市場投資或者通過投資公司代理理財。利用現在股市即將走入大牛市的有利時機，投資開放式股票或者基金。從長期看，開放式基金的收益率一般在20%左右，到劉先生夫婦60歲退休時可得250000×(1+20%)(60-44)=320萬;而股票價值投資的年收益可以達到50%以上，到劉先生夫婦60歲退休以後，可以獲得250000*(1+50%)(60-44)=16421萬，完全可以滿足退休後的任何養老要求。

為保障收益，建議您在選擇基金時關注基金公司的背景，側重在歷史較久、經驗豐富、業績優秀、管理資產較多的公司，同時為規避風險還可採用定期定額的投資方式。

經過前面的規劃，定期存款還剩餘9.2萬，可以考慮存5萬元1年期自動轉存的定期存款，4.2萬元可以投資3年期國債，合理避税並獲得較高收益。

通過對客户財務分析，劉先生每月的工資收入盈餘足以應付一些突發事件，建議將剩餘資金投入到貨幣式基金中，在達到一定數額後，根據需要再進行分配。

家庭金融資產調整後分布圖

資產

現金及或活期存款1.8萬元4.3%

定期存款10萬元24.3%

開放式基金25萬元60.9%

國債4.2萬元10%

理財代理(或者)25萬50%

資產總計41萬元(16421萬)

通過以上的組合建議在存款安排上長中短相結合，有效的提升了資產收益率，在日常生活中又有充足的資金設置，特別為老人開立了6個月的定期存款，做到了防患於未然，使得劉先生的家庭經濟堅如磐石。

(二)風險保障

首先，我們回顧一下您的家庭情況：張先生已經購買了基本的社會保險和醫療保險，張太太則購買了年交940元保障10萬元的重大疾病和30萬元的重大意外險，孩子尚未成年，家庭收入雖高，但您本人的收入佔家庭總收入的85.7%，一旦意外發生，整個家庭的理財規劃將會被徹底打亂，需要從現在起增加保障支出。由於張先生對家庭的特殊貢獻，我們將着重加強對您的保障。

壽險保額應該是工資的5-10倍，意外險保額應等同保險人的生命價值，您現在的保額顯然不夠。對於家庭最大的潛在損失就是張先生髮生意外，因此，建議應以您作為被保險人購買保額為144萬元的意外險和保額122萬元的壽險。

您的女兒可以買教育險，我行現在就有不少“少兒險”可供選擇。如果可能應該為劉母購買養老險。

風險保障的支出一般佔家庭收入的10%-15%，保險費支出應該增至16800元左右。

(三)女兒教育儲備

您的女兒明年開始上高中，3年之後進入大學，根據您自身的家庭實力，建議您在孩子大學畢業之後，送到國外讀取研究生學歷。這樣，三年之後您的家庭每月支出增加1000元，每年支出增加10000元，月盈餘7000元，由於前面我們增加了年度保險費用的支出，年度淨收入為7000*12+7260=91260。

家庭每年節餘的91260元資金可以用來投資，滿足今後女兒的國外留學之需。90000*

(1+12%)8=222836萬。根據子女教育規劃時間彈性和費用彈性小的特點，投資以穩健為主，可以考慮開放式基金。

根據張先生家庭的特點，我們為您設計了以上的理財方案。從理財的角度看，張先生一家處於已婚、有子的生命週期，理財重點在金錢管理，如何合理規劃家庭現有資產以及未來收入，為實現子女教育、父母贍養及自身退休規劃做準備。我們的理財方案使其在資產規劃方面做到了目標明確，安排有序，有效的提升資產收益率的同時，側重加強了家庭的風險保障。

免責聲明

本理財策劃方案僅用於指定的客户，並且僅用於指定的用途。我們對於任何第三方因為使用本策劃方案的部分或全部內容引起的損失不承擔任何責任;由於各種侷限，我們無法保證我們得出的結果及建議完全符合您的真實情況。一些合理的家庭財務指標也僅是採用了廣為接受的經驗數值。因此，本報告並不構成任何投資建議，僅提供給您參考。

最後，我們建議劉先生經常與我們保持聯繫，根據環境的變化不斷調整和修正理財規劃，並持之以恆地遵照執行。一個合理的理財規劃能客觀地展示客户的財務狀況，減緩財務憂慮，助於認清和實現目標，成為指導您實現財務自由之路的好幫手.